2025-01-08 上证早知道 （星期三）

股票王

2025-01-08 上证早知道 （星期三）

【今日导读】
>我国加快养老科技发展应用 人形机器人为重要方向
>“人造太阳"进度再刷新 全球核聚变行业加快发展
>我国将开展万兆光网试点 网络通信设备商有望受益
>股票型ETF单日净申购破百亿 四机构买入亿道信息

【上证聚焦】
〇我国加快养老科技发展应用 人形机器人为重要方向

中共中央、国务院发布关于深化养老服务改革发展的意见，目标到2029年，养老服务网络基本建成，服务能力和水平显著增强，扩容提质增效取得明显进展，基本养老服务供给不断优化。意见提出，加快养老科技和信息化发展应用。研究设立养老服务相关国家科技重大项目，重点推动人形机器人、脑机接口、人工智能等技术产品研发应用，万联证券认为，人口老龄化打开养老服务类机器人市场空间，“机器人+养老"成为解决养老问题的可行方式之一。目前国际人形机器人巨头量产渐近，国内重量级玩家不断增多，群雄逐鹿之势已现。随着特斯拉、OpenAI、华为等科技巨头在人形机器人行业的持续投入及A大模型的更新迭代，人形机器人量产并实现大规模应用迎来曙光，商业化落地可期。
鸣志电器(603728) 专注人形机器人手掌模组及指模控制电机;
奥比中光(688322) 融合多态大模型推出了2.0版机械臂方案，能够基于语音指令自动执行一系列复杂任务。

【上证精选】
〇国务院办公厅印发《关于促进政府投资基金高质量发提出不简单以单个项目或单一年度盈展的指导意见》，亏作为考核依据，营造鼓励创新、宽容失败的良好氛围。
O截至2024年12月末，我国外汇储备规模为32024亿美元，较11月末下降635亿美元;黄金储备为7329万盎司，较11月末增加33万盎司，已连续两个月增持。
〇国家医疗保障局办公室发布通知，进一步加强劳动者医疗保障权益维护工作，将推动超大城市、特大城市全面取消灵活就业人员在就业地参保的户籍限制。
〇上海市杨浦区提出，2025年将主动布局具身智能，低空经济、类脑智能、新型储能等未来产业新赛道，并深入推进股权投资集聚区建设。
〇东方财富最新的股民调查问卷显示，近半受访股民的仓位状况为满仓或更高(加杠杆)。方向上，成长股和题材股最受股民青睐，红利股也受到一定关注。

【产业情报】
O“人造太阳"进度再刷新 全球核聚变行业加快发展

2025年开年之际，我国大科学装置建设在不断推进在安徽合肥科学岛，国际唯一的超导托卡马克大科学装置集群，正在加快推动聚变能源的开发和应用。科研人员借助最新建成的大型超导磁体动态性能测试系统正在开展相关实验，为中国未来聚变工程堆，也就是“人造太阳"核心部件的研制奠定基础。
另据报道，OpenAl CEO Sam Altman表示，预计其投资的公司Helion将很快演示净能量增益核聚变，即聚变反应输出能量大于输入能量。能量增益核聚变仅是商业化的第一步，即证明了核聚变的可行性。研究机构认为，目前全球核聚变产业仍处于从实验堆向示范堆乃至发电厂过渡的阶段。进展较快的美国CFS公司已宣布建设ARC聚变发电厂，预计能产生400兆瓦电力。
联创光电(600363) 积极布局高温超导磁体业务;
国光电气(688776) 从事微波器件、核工业设备等产品。

〇我国将开展万兆光网试点 网络通信设备商有望受益

工业和信息化部办公厅近日发布关于开展万兆光网试点工作的通知。其中提出，开展“万兆小区"试点。具备三代多模共存能力的50G-PON接入端口覆盖居民小区，可与现网各类接入技术兼容及平滑升级，小区光分配网络设施具备支撑实现万兆入户能力等。
@东北证券研究所 认为，双千兆光网政策接续以及万兆网络开始部署、网络设施迭代加速。截至2024年8月，我国千兆及以上接入速率的固网宽带用户1.93亿户，渗透率29.2%;5G基站总数404.2万个，渗透率32.1%，我国双千兆网络建设仍存较大提升空间。接续政策推动网络建设及技术迭代加速，网络通信设备商均直接受益。
震有科技(688418) 业务涵盖公网通信领域和专网通信领域的核心层、汇聚层及接入层等各个通信网络层次;
大富科技(300134) 主营移动通信基站射频产品等，公司致力于成为全球领先的射频解决方案提供商。

【公告解读】
〇融发核电中标核电设备项目

融发核电(002366) 子公司烟台台海核电收到中核(上海)供应链管理有限公司发来的中标通知书，确认其为山东海阳辛安核电项目1号机组主管道及波动管设备采购项目的中标单位，中标金额为1.06亿元。
〇新诺威产品获批临床试验

新诺威(300765) 公司巨石生物近日收到国家药品监督管理局核准签发的关于抗体药物偶联物SYS6045的《药物临床试验批准通知书》SYS6045是一款单克隆抗体药物偶联物，预计适用于治疗乳腺癌、胃癌、子宫内膜癌、宫颈癌、结直肠癌等晚期实体瘤。
〇宜安科技产品取得临床试验总结报告

宜安科技(300328) 可降解镁骨内固定螺钉成功取得临床试验总结报告。临床试验总结报告表明可降解镁骨内固定螺钉在股骨头缺血性坏死带血管蒂骨瓣移植治疗中有效且安全，公司后续将向国家药监局递交该产品的注册申请。
〇江龙船艇船舶订单已生效

江龙船艇(300589) 收到与Moen Marin AS签订的1条(Nab Cat21x12m)钢铝工作船和1条(NabCat24x13m)钢铝工作船的船舶订单生效文件，订单金额合计为1.01亿元。
〇科伦药业新药申请获NMPA受理

科伦药业(002422) 子公司四川科伦博泰生物医药股份有限公司靶向HER2的抗体药物偶联物(ADC)博度曲妥珠单抗的新药申请已获中国国家药品监督管理局药品审评中心受理，用于既往至少接受过一种抗HER2治疗的HER2阳性不可切除或转移性乳腺癌成人患者的治疗。

【资金观潮】
O股票型ETF净申购额连续三日超百亿元

据Choice测算，1月6日，股票型ETF净申购额为111.7亿元，已连续3个交易日突破百亿元，总申购额达473.84亿元。具体产品中，华泰柏瑞沪深300ETF净申购额为45.51亿元，南方中证1000ETF、华夏上证科创板50成份ETF净申购额均超过30亿元。
据兴业证券测算，2025年ETF依然是主要的增量资金来源，预计净流入规模将超6500亿元。
O股基迎来“超级发行周"

Choice资讯显示，当前有67只权益型基金正在发行还有9只权益型基金敲定发行日期，即将发行。正在发行的基金中，不少是知名基金经理亲自出马。例如，汇安景气成长混合拟由邹唯管理，景顺长城精锐成长混合拟由张仲维管理，大成兴远启航混合拟由徐彦管理，永赢锐见进取混合拟由李文宾管理。
汇安基金副总经理、汇安景气成长混合拟任基金经理邹唯表示，市场的短期波动可能源于情绪，但长期的投资收益依赖于基本面的支撑。在市场风险偏好反转后，资金将更关注基本面。结合全球AI持续发展，和国内高质量发展的中长期导向，代表先进科技生产力的个股有望受到资金的青睐。
〇四机构席位买入亿道信息

1月7日的公开交易数据显示，亿道信息(001314) 获4家机构席位合计买入9508.19万元，占全天成交总额的10.11%。
华鑫证券表示，AI眼镜方面，公司早在2015年成立子公司亿境虚拟，专注于近眼显示、三维空间显示与空间计算的XR产品的研发与交付服务，是XR类行业中技术成熟且具备批量生产能力的重要产品、方案和技术提供商。基于高通XR1/XR2等主流芯片的产品，公司已与Rokid等多家知名AR、XR客户建立紧密合作。此外，公司搭载高通AR1Gen1芯片的新一代AI眼镜解决方案已干香港环球资源移动电子展上展出。

【机构调研】
〇三孚新科(688359) 表示，通过公司设备及化学品所获得的复合铜箔在生产良率、镀膜厚度均匀性、工艺自动化程度等方面有较为突出的表现，据客户反馈，各项参数均能够满足客户的要求，已取得头部电池厂商小批量订单。当前正处于负极集流体快速发展与突破的关键时期。随着市场需求的不断增长和技术的不断成熟复合铜箔作为新能源领域的重要材料，预计2025年将进入规模化产业化阶段。
〇三星医疗(601567) 表示，在全球电网投资加快的大背景下，公司作为国内出海较早的企业，业务增长速度较快。截至2024年三季度末，海外配电累计在手订单9.62亿元，同比增长272.51%。公司重点发力高端市场，战略聚焦中东、欧洲、美洲区域。2024年持续深耕，保持沙特环网柜市占领先优势，并相继在希腊，墨西哥取得欧洲、美洲首单，战略快速落地。
〇珍宝岛(603567) 表示，注射用血塞通在第一批续约名单内，中选价格基本符合公司预期。公司产品在同类品种中日均治疗费用相对偏低，满足国家医保局控费要求和导向。根据国家政策导向，该品种在终端开发和终端覆盖方面优势明显，产品销售量预计会大幅度增长。